月度归档: 2026 年 6 月

是鹰还是鸽?沃什“首秀”本周来袭 经济学家聚焦“三大关键点”!

本周,新上任的美联储主席凯文·沃什(Kevin Warsh)即将主持其任期内的第一次联邦公开市场委员会(FOMC)会议,等待着他的不仅仅是一个更加“鹰派”的美联储,还有来自各方越发“沉重”的加息压力。 然而,关于沃什“首秀”会发生什么,经济学家们似乎仍摸不着头脑。降息——不仅是沃什竞选期间的主张,更是美国总统特朗普一直以来的“殷切希望”以及对前任主席鲍威尔的“抨击点”,然而形势在美伊战争爆发后发生了变化。 此外,沃什还曾誓言要在美联储推行“体制变革”,包括美联储的沟通方式和资产负债表的规模。现在,经济学家们将密切关注沃什曾经承诺的改革措施是否会有任何落实的迹象,包括新闻发布会本身。 BMO资本…

十大券商策略:“鱼尾行情”有望重启!科技高景气赛道仍是中长期配置主线

中信证券:仍需聚焦有清晰业绩逻辑的方向 近期科技板块的降温,可能与长鑫科技上市在即,以及海外模型大厂ARR增速放缓有关。市场一是担心长鑫科技上市或对国内科技板块的流动性造成比较大的短期冲击因而提前减仓,二是担心模型厂的商业化变现速度和空间可能会下修。此外,宏观层面的隐忧也在积累。尽管美伊即将达成停战协议的信息频繁释放,但近期伊朗的强势态度似乎预示着伊朗想借此次机会重塑其在中东的地缘位置和话语权。 无论美伊协议是否能够迅速达成,其对市场的影响已不同于4—5月:如果达成,全球工业生产端的恢复将改变“非AI”领域持续疲软的宏观现状,对K型分化产生短期修正;如果继续久拖未定,通胀和紧缩预期升温对海外科…

存储之后韩国瞄准功率半导体 拟投超5000亿韩元重塑产业链

近日,韩国政府正式启动“超级创新经济项目”,计划投入5000亿韩元(约合22.3亿元人民币)国家资金专项攻关下一代功率半导体技术。若算上民间配套资金,该研发项目总规模预计将膨胀至7500亿韩元(约合4.94亿美元)。 首尔经济日报报道称,韩国正将功率半导体定位为堪比存储芯片的核心战略产业。 在当地时间6月14日召开的紧急经济指挥部会议上,韩国副总理兼经济财政部长官具允哲敲定了该项目细则。韩国政府计划于本月内最终确定下一代功率半导体的商业化技术路线图,并要求产业链企业参与从材料、器件、模块到系统演示的全周期开发过程。 会议上,下一代功率半导体与小型模块化反应堆(SMR)和传感器人工智能一起,被视…

六部门规范金融信息服务数据治理 股票、债券、基金数据等实现精细化分类分级

国家互联网信息办公室、中国人民银行、金融监管总局、中国证监会、国家统计局、国家外汇管理局近日联合印发《金融信息服务数据分类分级指南》(下称《指南》),为金融信息服务机构开展数据分类分级工作提供指引。 《指南》明确了股票、债券、基金、外汇、商品、理财、指数数据等的分类分级安排。 “长期以来,金融信息服务数据分类口径不统一,数据目录碎片化问题突出,部分金融信息服务提供者不能精准区分数据重要程度与敏感等级,导致重要数据防护不足、一般数据管控过严,安全资源配置失衡,不能实现应有的数据分类分级保护。”国家网信办数据与技术保障中心副主任王志成表示。 针对这些痛点,《指南》系统构建分类分级的治理体系。国家互…

美股七巨头要变成“MANGOS”?

上周五,SpaceX以超过2万亿美元的估值强势进入美股市场,其市值直接超越了华尔街“七巨头(Mag 7)”中的两位成员,并引发了一个关键问题:这个“七巨头”称号是否仍然适用?如果不再合适,又该用什么来替代? “七巨头”已经过时了? 此次SpaceX的IPO是美国历史上规模最大的一次,使SpaceX的价值一举超过其CEO埃隆·马斯克的另一家公司特斯拉和Meta Platforms两大巨头。随着OpenAI和Anthropic等万亿级AI企业也即将在IPO中亮相,分析师认为,可能很快需要起一个新的名字来概括这些美股领头企业了。 “随着SpaceX的出现,很难再将Mag 7(七巨头)作为市场领导力的…

订单排到2030年 “钢需”大幅攀升

“船舶建造订单一路排至2030年”,我国造船业迎来发展热潮。旺盛的下游需求,推动船用高端钢材的供给能力稳步提质、持续增强。 在造船重镇江苏南通,不仅船企产能满载,上游钢企也是订单饱满,曾经依赖进口的高强度止裂特种钢,如今实现全面国产化。国产船用钢材性能,跻身全球前列,有力支撑我国船舶产业行稳致远。 造船订单排到2030年,钢材用量大幅攀升 在江苏南通一家大型船舶制造企业,船坞内多个船舶建造项目正在同步批量进行。 “船舶建造订单已经排到2030年,船型也由传统的散货船转变成现在的大型VLCC(超大型油船)和22000箱集装箱船。”江苏韩通赢吉重工有限公司副总经理卫军说。 企业满负荷运转,产能趋于…

Anthropic最强模型被禁 智谱宣布新模型全量开放

Anthropic最强模型Claude Fable 5与Claude Mythos 5收到美国出口管制禁令后,中国模型厂商迅速跟进、宣布全量开放。 6月13日,南都N视频记者从智谱方面了获悉,其旗下国产大模型GLM-5.2面向GLM Coding Plan全量用户开放,覆盖Lite、Pro、Max及团队版。智谱方面称,GLM-5.2是其迄今为止能力最强的开源模型,GLM-5.2 API版本预计将于下周上线,模型也将于下周开源。 6月9日,Anthropic正式发布Claude Fable 5与Claude Mythos 5,两款模型共享同一底层模型架构,但Fable 5面向所有用户开放,内置风…

PCB龙头股再涨价10%—20%!资金大手笔加仓

本周南向资金净买入腾讯控股近50亿港元。 本周(6月8日至12日),港股市场主要股指集体回调,恒生指数跌0.98%,恒生科技指数跌3.75%,恒生中国企业指数跌0.74%。据证券时报·数据宝统计,本周南向资金合计成交净买入42.51亿港元。 从本周上榜成交活跃股来看,共有15只个股上榜,中芯国际本周港股通合计买卖总额最高,达到319.02亿港元;腾讯控股紧随其后,为313.64亿港元;阿里巴巴-W、长飞光纤光缆港股通买卖总额均超过200亿港元。 日前,中芯国际发布公告,公司已通过工商变更登记,取得中芯北方49%的股权,标的公司成为其全资子公司。通过本次收购,将中芯北方的持股比例由间接控股提升至…

最强模型遭美政府“闪电下线” Anthropic:这个决定存在“严重误解”

为了遵守美国政府的要求,AI(人工智能)独角兽Anthropic已全面停止对旗下最新、最强大模型的访问。 当地时间6月12日,Anthropic发布声明称,公司在当天下午5点21分收到了一封来自美国政府的紧急信函。美国政府援引国家安全部门的指示,发布了一项出口管制指令,要求Anthropic立即切断所有外国国民——无论是在美国境内还是境外,甚至包括该公司自身的非美籍员工——对旗下最先进AI模型Claude Fable 5和Mythos 5的访问权限。 因此,Anthropic被迫在全球范围内,对所有用户全面停用了这两款刚刚发布不到72小时的行业旗舰级模型。Anthropic表示,美国政府的决定…

AI热潮来袭何去何从?别被“错失恐惧症”裹挟!

穿越泡沫轮回:投资的本质是守住确定性。 全球股市K型分化,AI浪潮推动半导体板块虹吸海量资金,相关公司如迈威尔科技、美国超微公司等估值已经接近百倍。随着半导体板块整体估值攀升至历史高位,市场分歧越来越大,暴涨暴跌也越来越成为常态。 那么投资应该何去何从?当市场集体疯狂的时候,真正应该警惕的是“错失恐惧症”。以“七姐妹”为代表的科技公司占据了当今资本市场的风口,而在2000年时,新经济“四骑士”——易安信、太阳微、思科、甲骨文(被称为互联网时代的水电网数)也同样走势强劲。 但在互联网泡沫破裂后,易安信从2000亿美元市值跌到200亿美元市值,太阳微公司也从最高2000亿美元市值跌到70亿美元,易…